Formação - Cash-Management

Sessão híbrida (2 dias / 12 horas)

Aprender a construir as previsões de tesouraria

• Os métodos de elaboração de um orçamento anual de tesouraria.
• As armadilhas e limitações.
• As previsões no dia-a-dia.
• A análise dos desvios.

Dominar as decisões quotidianas nas operações de tesouraria

• As diversas taxas e a taxa anual efetiva global (TAEG): o custo real do financiamento.
• As operações de capitalização e desconto.
• A escolha entre permanecer a descoberto ou liquidar um investimento temporário.
• As contas correntes caucionadas.
• Os quadros de amortização dos financiamentos e o plano de leasing.

Medir a eficácia da tesouraria na empresa

• A capacidade de previsão e de aplicação das técnicas de previsão.
• A capacidade de negociação interna e externa.
• A exposição ao risco.
• A gestão dos excedentes e das necessidades.
• O nível de segurança das operações.

Configurar o recurso ao financiamento bancário

• A preparação do dossier.
• Elementos sobre os negócios:
  • O balanço e a demonstração de resultados da empresa com a banca;
  • As chaves de uma boa negociação.
• Elaborar o inventário das condições bancárias – “pool” dos bancos.
• As taxas de referência: EONIA, EURIBOR, Banco Central Europeu.
• Análise do crédito: perspetiva do banco.

Otimizar as cobranças e os pagamentos de operações de comércio externo

• As técnicas e possibilidades existentes.
• As transferências SEPA.

Como avaliar, gerir e cobrir o risco da taxa de juro e da taxa de câmbio

• As alternativas oferecidas às empresas para uma cobertura e/ou gestão.
• As operações com mercados de futuros e opções.

Conhecer as vantagens da gestão de tesouraria de grupo

• A avaliação global da gestão da tesouraria de grupo.
• A utilização de créditos e colocação de excedentes.
• O equilíbrio dos movimentos.
• As condições bancárias do grupo.
• As vantagens da centralização da tesouraria.
• As diferentes técnicas de centralização, procedimentos de rede.
• As normas para a implementação de uma tesouraria centralizada.
• O “Netting”.

Aferir as novas técnicas de gestão de tesouraria

• O caso do cash pooling:
  • “Target and zero balancing”;
  • “Notional pooling”.

Classe Virtual (2h00m)

• Facilitar a aplicação “on-the-job” e consolidar, detalhar e partilhar boas práticas na implementação dos principais conceitos, técnicas e ferramentas abordadas.
• Reforçar a performance individual de cada um dos participantes e de acordo com as suas necessidades.